【大紀元2012年05月17日訊】（大紀元記者楊辰綜合報導）兩位摩根大通股東在紐約曼哈頓昨晚（15日）向銀行以及其領導層提出訴訟，指控該行對過度風險的失敗管理導致20億美元交易損失。這一事件使金融監管機制再度成為關注焦點。堅定支持嚴格金融監管措施的美國聯邦儲蓄保險公司前總裁貝爾認為，摩根大通的虧損應促使金融管理機構再次反思，某些銀行是不是「大到不能倒、大到管不了」。
摩根大通股東正式提出訴訟
本週二晚，兩位摩根大通股東在紐約曼哈頓向銀行以及其領導層提出訴訟，指控該行對過度風險的失敗管理導致20億美元交易損失。訴訟指稱，摩根大通的高層管理人員包括首席執行官戴蒙在資金投資以及潛在風險方面誤導投資者。
其中一份訴訟書是由Saratoga Advantage Trust代表在4月13日到5月10日內購買摩根大通股票的投資者所遞交的。訴訟書中稱戴蒙在4月13日發表公司第一季度業績時歪曲了公司損失以及投資者的潛在風險，「被告歪曲與信貸指數相關的衍生物的投資風險，從而影響了企業債券的利率。這些金融衍生品有很大的問題，導致摩根大通數十億的虧損以及其股票市值數十億的損失。」
另一份訴訟書是由來自加利福尼亞州的股東的詹姆斯•貝克（James Baker）針對首席執行官戴蒙、首席財務官布勞恩斯坦（Douglas Braunstein）以及董事會成員提出的，控告其違反誠信義務、浪費公司資產以及不當獲利。訴訟書中表示，「摩根大通沒有透露這些巨額虧損是因為公司風險模型改變而造成的。他們瞞著投資者，偷偷地把一個保守的風險控制模型改為短期冒險性的模型，從而導致了公司虧損。」
摩根大通發言人拒絕就訴訟案發表評論。
金融監管機制再度成熱點
這一事件使得焦點再次集中到以前美聯儲主席保羅沃爾克命名的金融監管規定「沃爾克規則」（Volcker rule），該規則旨在禁止大型銀行從事自營交易。
摩根大通一直是極力遊說監管層並抵制這一規則的中堅力量，戴蒙向來反對沃爾克規則以及監管機構施行的全球資本標準，並且長期與美國監管機構就此進行博弈。他的理由是，旨在約束魯莽操作以降低風險的措施，不應對謹慎的銀行家經營模式構成妨礙。
回溯這次的巨額虧損來自摩根大通首席投資辦公室的交易員布魯諾•伊克希爾（Bruno Iksil）的操作，他在債券市場大舉建倉，但因市場走勢與預判相反，所交易的金融衍生品損失慘重。伊克希爾經常利用合成信貸指數來對衝企業信貸機具惡化的風險，此類操作擾亂了英國衍生品市場，他被成稱為「倫敦鯨魚」或是《哈利波特》小說中的「伏地魔」。在上週日NBC電視台的採訪中，戴蒙無奈地承認，如果在沃爾克規則下，這筆導致巨虧的交易根本不會發生。
沃爾克在摩根大通虧損曝光前一天在聽證會上表示，享受納稅人支持的銀行從事投機行為「不合適」。他認為，投機行為並不是銀行利潤的必要組成部份，而是一個非常不穩定的因素。
此次巨虧是『大到不能倒』的銀行下賭注
民主黨參議員卡爾•列文（Carl Levin）認為此次巨虧是「危險的賭注。。。那些『大到不能倒』的銀行無權下這樣的賭注」，而且此交易行為已經超過有關法律規定的「對衝」範疇。他指出，根據「多德弗蘭克法案」金融機構只有在減少本機構特定資產風險的目的下進行的交易行為才算是「對衝」，但是此次交易的目的只是為了盈利。
美國聯邦儲蓄保險公司前總裁貝爾也是嚴格金融監管措施的堅定支持者，她認為，摩根大通的虧損應促使金融管理機構再次反思，某些銀行是不是「大到不能倒、大到管不了」。
雖然時至今日，「多德弗蘭克法案」的核心部份「沃爾克規則」在華爾街的集體抵制下，遲遲未敲定細節。但是這次摩根大通的投資巨虧，已經受到美聯儲、證券交易委員會等多家機構的重視，讓人們再次思考如何制服金融野獸貪婪的本性，這或許將推動相關規定的制定。
（責任編輯：孫芸）
