【大紀元10月2日報導】(中央社記者陳永昌台北二日電)部份媒體報導指出，政府明令股市禁止放空後，外資空方大舉轉往台灣期貨市場，台灣期貨交易所董事長葉景成今天指出，外資昨天和今天操作行為，並無任何異常，外資昨天交易比重為5.46%，與今年以來的平均比重5.67%或9月平均比重5.86%相比，也無明顯變化。
葉景成指出，昨天和今天期貨與選擇權總交易量各為46萬多口，低於今年以來日均量56萬多口與9月日均量58萬多口，並無成交口數異常放大情形。此外，昨天期貨市場外資交易比重為5.46%，與今年以來的平均比重5.67%或9月平均比重5.86%相比，在股市禁止放空後，外資期貨交易比重無明顯變化。
葉景成表示，期交所會配合政府政策，密切監視法人的進出，如有發現外資等法人異常操作時，自然會配合政策，向相關單位通報。
期交所指出，統計昨天在股票市場賣超前20大的投資人，其中10家未從事期貨交易、另8家為避險交易、其餘2家外資則在期貨市場留有多頭部位。
分析上述在期貨市場留有多頭部位的2家外資，甲外資昨日在股票市場賣超新台幣10多億元，但仍持有約200 億元股票，其在期市留有淨多部位契約值高達50億元，比前一天增加7億元，昨天交易型態屬於以期貨多頭部位替代部分現股的策略避險行為，這名外資合計持有台灣股票市值及期貨多頭部位契約值近300億元。
乙外資昨天在股票市場賣超數億元，仍持有300 多億元的股票，其在期市留有淨多部位契約值約30億元，比前一天減少5億元多頭部位，這名外資昨天股票市值與期貨多方契約值雖同步減少，屬多頭減碼操作，但以其仍持有股票市值及期貨多方契約值近400億元，顯示仍看好台灣市場的未來發展。
期貨專家表示，上述2家外資在期貨與股票市場均為多頭，顯然與套利模式必須是股票與期市方向相反的型態迥然不同，且分別持有數百億元股票，現貨遠大於期貨多方部位契約值，如股價下跌將造成自身鉅額損失，絕無在期市拉抬台指期，在現貨市場賣出股票摜壓台股指數，藉以收斂逆價差套利的可能性，畢竟賠本生意沒有人會做。
