【名家专栏】中国银行业的现状

人气 13139

【大纪元2022年07月30日讯】(英文大纪元专栏作家Christopher Balding撰文/原泉编译)中国银行业的状况是人们对经济和全球增长的主要担懮。在中国的一个城市,愤怒的人群聚集在银行外,坦克停在街道上,以镇压人们对无法提款的不满,这让人不禁要问,中国银行业的真实状况是什么样呢。

官方数据显示,中国的银行状况良好、不良贷款较低、风险可控﹐银行的贷款增长仍在监管范围内,存款继续增加。然而,就像中国的所有事情一样,对官方统计数据背后的分析让人感到担懮。

首先,中国的贷款分类未能反映违约风险的真实水平,中国的贷款分类的灵活性臭名昭著,银行可以为被列为不良的贷款制定标准,而这些标准在其它国家是无法通过监管审查的,这是它们公开承认的事实。

在多数司法管辖区内,逾期90天的利息支付将改变贷款的分类,但一些中国银行表示,在“借款人业务被暂停了至少半年后”,它们才会将贷款类别改为可疑。公司的停止经营将使任何未偿贷款变得可疑。

其次,中国的银行杠杆率高﹐而且资金短缺。目前,中国所有银行的加权准备金率仅为全部资本的8.4%﹐这比十年前的21%有所下降。这意味着中国的银行吸收损失的资本大大减少,可供存款人提取的现金也减少。这些准备金数字是官方数字,因此,即使对不良贷款数字进行微小的更改(正如刚刚提到的一个高度可疑的问题),也可能很快使8.4%的数字变得更小。

2022年6月2日,在中国上海,人们在一家银行外排队。(Hu Chengwei/Getty Images)

第三,由于银行的资本处于历史低点,银行正面临着一波压力很大的借款人,而且银行伪造数据已经有一段时间了。地方政府的收入因COVID-19疫情经济活动减少、以及房地产不景气而大幅下降。占GDP约30%的房地产行业正面临巨大压力,买家和开发商都感受到了压力。换句话说,就在银行最需要资本的时候,它们的资本水平是多年来最低的。

坏消息是,由于多年来推动财政和货币政策的快速扩张以支持经济增长,北京方面的选择有限。对银行进行资本重组将需要大量资金,这将导致严重的通货膨胀,或人民币兑美元贬值。由于消费者过度举债和房地产价格居高不下,消费者无意再贷款,这实际上拯救了地方政府和开发商。

国际环境也不再乐观。多年来,中国一直受益于与美国同步的商业周期。然而,由于通货膨胀率接近两位数,美国现在正在迅速收紧货币政策,而中国正在寻求缓解快速放缓的经济所面临的金融压力。

随着中国和美国的利率趋同,这给逃离中国的资本带来了更大的压力。中国的银行收紧了对美元外流的限制,但这并没有阻止资金外流。

冷酷的现实是中国资产价格的重大调整,而银行资本需要回到更可持续的道路上。中国主要城市的房地产价格远高于收入,中国人爱储蓄的时代已经成为历史。现实是,中国的消费者和企业是世界上负债最多的群体之一,经济增长正在迅速放缓﹐没有简单的出路﹐摆脱问题的时机已经消失了。

作者简介:

克里斯托弗‧鲍尔丁(Christopher Balding)曾在越南富布赖特(Fulbright University)大学和北京大学汇丰商学院任教。他专门研究中国经济、金融市场和科技﹐是亨利‧杰克逊学会(Henry Jackson Society)的高级研究员,在搬回美国前,曾在中国和越南生活了十多年。

原文:The State of Banks in China 刊登于英文《大纪元时报》。

本文仅代表作者观点,并不一定反映《大纪元时报》立场。

责任编辑:高静#◇

相关新闻
河南暴雷村镇银行事件 五大疑团未解
河南村镇银行最早吹哨人 二年前被电视认罪
银保监会河南官员被查 为银行爆雷案背锅?
河南村镇银行丑闻 令储户对共产党失去信心
最热视频
【新闻看点】习近平强调“斗争”军方两大诡异
【秦鹏直播】普京吞乌东 北京诡异做出这举动
【探索时分】收复伊久姆 乌克兰如何反击俄军?
【财商天下】美元强势“任他强” 人民币能挺得住?
【横河观点】习密集露面造势 普京批准四州入俄
【方菲访谈】韩秀:走进艺术巨匠的人生(上)
如果您有新闻线索或资料给大纪元,请进入安全投稿爆料平台
评论